近期，中美經(jīng)貿(mào)高層會(huì)談在瑞士日內(nèi)瓦舉行，《中美日內(nèi)瓦經(jīng)貿(mào)會(huì)談聯(lián)合聲明》發(fā)布后，出口鏈條已經(jīng)出現(xiàn)新變化。分析人士判斷，短期內(nèi)搶出口和產(chǎn)能出海的需求有望推升中國(guó)出口。

“有些客戶會(huì)要求出美國(guó)的訂單優(yōu)先生產(chǎn)、優(yōu)先出貨，有些客戶沒(méi)有調(diào)整出貨計(jì)劃。公司目前是生產(chǎn)旺季，訂單比較飽滿，各工廠均正常生產(chǎn)，保證按期交付。”華利集團(tuán)(300979)董事會(huì)秘書方玲玲介紹。華利集團(tuán)是Nike、Converse、Vans等國(guó)際品牌的運(yùn)動(dòng)鞋專業(yè)制造商，2024年全年公司銷售運(yùn)動(dòng)鞋2.23億雙。

先達(dá)股份(603086)方面則預(yù)期，關(guān)稅調(diào)整近期會(huì)對(duì)烯草酮銷售有一定促進(jìn)作用。據(jù)了解，前期由于關(guān)稅問(wèn)題，國(guó)內(nèi)整體烯草酮廠家銷往美國(guó)市場(chǎng)量較小，已經(jīng)導(dǎo)致美國(guó)市場(chǎng)烯草酮產(chǎn)品緊較為緊缺。

目前，美線運(yùn)價(jià)已經(jīng)開(kāi)始上漲。5月12日，上海航運(yùn)交易所發(fā)布的上海出口集裝箱結(jié)算運(yùn)價(jià)指數(shù)顯示，美西航線（基本港）指數(shù)為1455.31點(diǎn)，比上周上漲10.2%。

事實(shí)上，因上市公司群體規(guī)模普遍較大，技術(shù)、實(shí)力領(lǐng)先，產(chǎn)業(yè)替代難度較大，不少上市公司均表示前期的加征關(guān)稅暫未導(dǎo)致客戶流失。

方玲玲透露，公司目前沒(méi)有出現(xiàn)客戶因?yàn)殛P(guān)稅大幅取消、減少訂單的情況，大多數(shù)客戶還沒(méi)有與公司商討關(guān)稅成本問(wèn)題，2025年第一季度新客戶訂單量還同比顯著增長(zhǎng)。銳明技術(shù)(002970)董事會(huì)秘書張炯也表示，從4月初至今，沒(méi)有一位客戶離公司而去，訂單數(shù)量未出現(xiàn)減少，事實(shí)上受關(guān)稅擾動(dòng)影響，部分美國(guó)客戶在二季度加大下單量，加強(qiáng)了二季度業(yè)績(jī)的景氣度。

在需求并未消失的背景下，接下來(lái)一段時(shí)間以上市公司群體為主力的“搶出口”符合預(yù)期。

華泰證券團(tuán)隊(duì)表示，短期內(nèi)，搶出口和產(chǎn)能出海的需求有望推升中國(guó)出口。不僅僅是對(duì)美商品出口層面，考慮“對(duì)等關(guān)稅”在90天“豁免期”后的不確定性，“搶出口”有望在90天窗口期內(nèi)延續(xù)。“同時(shí)，面對(duì)當(dāng)前美國(guó)關(guān)稅政策的反復(fù)，企業(yè)對(duì)長(zhǎng)期不確定性的擔(dān)憂猶存，可能繼續(xù)分散供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)，而產(chǎn)能出海初期的設(shè)備和資本出海也會(huì)體現(xiàn)為出口。”華泰證券團(tuán)隊(duì)分析道。

“在應(yīng)對(duì)關(guān)稅挑戰(zhàn)的過(guò)程中，公司深刻地認(rèn)識(shí)到，在不確定性日益增強(qiáng)的復(fù)雜國(guó)際環(huán)境中，靈活而有韌性的全球化布局的深遠(yuǎn)意義。”張炯表示。

未來(lái)，在全球范圍內(nèi)進(jìn)行均衡產(chǎn)能布局已經(jīng)成為銳明技術(shù)的目標(biāo)。在張炯看來(lái)，公司海外產(chǎn)能的布局，其服務(wù)范圍遠(yuǎn)不止美國(guó)市場(chǎng)，更著眼于全球供應(yīng)鏈的整合與客戶服務(wù)的優(yōu)化。公司去年便在南美巴西等地進(jìn)行了供應(yīng)鏈調(diào)研，此外也在考慮東南亞其他地區(qū)、中東甚至美國(guó)本土的投產(chǎn)可能性。

方玲玲介紹，華利集團(tuán)短期內(nèi)不會(huì)對(duì)公司整體產(chǎn)能建設(shè)做大的改動(dòng)，越南、印尼新工廠建設(shè)仍會(huì)保持既定節(jié)奏，不過(guò)具體的工廠投產(chǎn)節(jié)奏會(huì)根據(jù)訂單情況調(diào)節(jié)。目前，華利集團(tuán)主要生產(chǎn)基地位于越南，今年越南還有新的成品鞋工廠會(huì)投產(chǎn)；印尼的生產(chǎn)基地預(yù)計(jì)將有6000萬(wàn)雙以上的產(chǎn)能，印尼基地于2024年上半年開(kāi)始投產(chǎn)，印尼工廠建設(shè)完畢還需要3年左右的時(shí)間。

三柏碩(001300)在越南工廠的建設(shè)也正穩(wěn)步推進(jìn)。三柏碩總經(jīng)理文珂表示，公司一方面將推進(jìn)海外生產(chǎn)基地布局，作為海外接單窗口，以減少貿(mào)易壁壘和物流成本；另一方面將加強(qiáng)歐洲、亞洲等非美市場(chǎng)的客戶開(kāi)發(fā)與維護(hù)，降低對(duì)北美市場(chǎng)的業(yè)務(wù)依賴。