7月29日早盤(pán)，三大指數(shù)表現(xiàn)分化，截至午間收盤(pán)，滬指跌0.08%，深證成指跌0.04%，創(chuàng)業(yè)板指漲0.92%。

盤(pán)面上看，醫(yī)藥股大漲，亞太藥業(yè)、辰欣藥業(yè)、福元醫(yī)藥等多只個(gè)股漲停；半導(dǎo)體板塊走強(qiáng)，東芯股份20%漲停；EDA概念、CPO概念等漲幅居前；保險(xiǎn)、農(nóng)業(yè)、銀行、造紙等板塊跌幅居前。全市場(chǎng)半日成交金額逾1.1萬(wàn)億元，超3800只個(gè)股下跌。

15天漲超10倍

7月29日早盤(pán)，A股市場(chǎng)機(jī)器人概念股集體走強(qiáng)。作為年內(nèi)首只10倍股，上緯新材28日再度走強(qiáng)，盤(pán)中一度大漲超17%，15個(gè)交易日累計(jì)漲幅超1000%，股價(jià)突破90元大關(guān)。

在成為具身智能機(jī)器人概念股之前，上緯新材股價(jià)為7.78元/股，總市值在30億元左右。7月8日晚間，上緯新材發(fā)布的公告顯示，上海智元新創(chuàng)技術(shù)有限公司（智元機(jī)器人運(yùn)營(yíng)主體）及其核心團(tuán)隊(duì)共同出資設(shè)立的持股平臺(tái)，擬至少收購(gòu)上市公司合計(jì)63.62%股份。本次股權(quán)交易完成后，上緯新材控股股東將變更為智元機(jī)器人及其管理團(tuán)隊(duì)共同持股的主體，實(shí)際控制人將變更為鄧泰華，核心團(tuán)隊(duì)包括稚暉君等。

上緯新材股票復(fù)牌后，隨即迎來(lái)十連板，此后股價(jià)繼續(xù)攀升，至7月29日盤(pán)中再創(chuàng)歷史新高。

上緯新材帶動(dòng)下，A股市場(chǎng)機(jī)器人概念股集體走強(qiáng)，其中，海昌新材20cm漲停，國(guó)投智能一度漲19%，中化裝備、新亞電子、南方路機(jī)10cm漲停，利元亨、祥鑫科技、上海電氣、德邁仕、江特電機(jī)、歐圣電氣、優(yōu)德精密等跟漲。

消息面上，全國(guó)工業(yè)和信息化主管部門(mén)負(fù)責(zé)同志座談會(huì)7月28日在京召開(kāi)。會(huì)議提到，將更大力度推動(dòng)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新融合發(fā)展，提升產(chǎn)業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力。啟動(dòng)促進(jìn)工業(yè)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展培育壯大新動(dòng)能行動(dòng)，完善人形機(jī)器人、物聯(lián)網(wǎng)、高端儀器儀表等產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策。

中信建投研報(bào)指出，剛剛落幕的2025世界人工智能大會(huì)發(fā)布《人工智能全球治理行動(dòng)計(jì)劃》，數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和AI、機(jī)器人應(yīng)用將進(jìn)一步加快。上海市發(fā)放一批智能網(wǎng)聯(lián)汽車(chē)示范運(yùn)營(yíng)牌照，發(fā)布《上海高級(jí)別自動(dòng)駕駛引領(lǐng)區(qū)“模速智行”行動(dòng)計(jì)劃》，將有序擴(kuò)大自動(dòng)駕駛的開(kāi)放區(qū)域，實(shí)現(xiàn)浦東新區(qū)全域開(kāi)放，同步推動(dòng)奉賢區(qū)、閔行區(qū)等區(qū)域開(kāi)放，推動(dòng)無(wú)人駕駛裝備的有序落地，相關(guān)車(chē)路云建設(shè)企業(yè)將受益。

乳業(yè)股高開(kāi)低走

生育補(bǔ)貼落地，7月29日A股市場(chǎng)乳業(yè)股集體活躍，但早盤(pán)呈現(xiàn)高開(kāi)低走。

其中，騎士乳業(yè)盤(pán)中一度漲超26%，西部牧業(yè)一度漲超13%，但隨后雙雙漲幅均大幅縮窄。貝因美、熊貓乳品、嘉必優(yōu)、均瑤健康、三元股份、皇氏集團(tuán)、光明乳業(yè)均高開(kāi)低走。

消息面上，7月28日，國(guó)家育兒補(bǔ)貼制度實(shí)施方案公布，從2025年1月1日起，無(wú)論一孩、二孩、三孩，每年均可領(lǐng)取3600元補(bǔ)貼，直至年滿3周歲。

中信證券研報(bào)稱(chēng)，7月28日，中辦、國(guó)辦印發(fā)《育兒補(bǔ)貼制度實(shí)施方案》，明確對(duì)3周歲以下嬰幼兒按每孩每年3600元標(biāo)準(zhǔn)發(fā)放補(bǔ)貼。這一國(guó)家級(jí)政策的落地，標(biāo)志著生育補(bǔ)貼從“地方試點(diǎn)探索”升級(jí)為全國(guó)性制度安排，整體體現(xiàn)“民生為大、務(wù)實(shí)可行”的政策導(dǎo)向。具體來(lái)看，一是覆蓋范圍全面擴(kuò)大。政策將3周歲以下嬰幼兒全部納入補(bǔ)貼范圍，年補(bǔ)貼總量約千億元，由中央財(cái)政保障。二是后續(xù)差異化地方補(bǔ)貼值得期待。方案賦予了財(cái)政實(shí)力強(qiáng)、人口流入多的省份更大自主權(quán)，鼓勵(lì)其結(jié)合本地需求額外增加補(bǔ)貼。投資建議上，推薦乳制品、母嬰連鎖、嬰幼兒用品、產(chǎn)后護(hù)理服務(wù)四大領(lǐng)域。

華泰證券研報(bào)稱(chēng)，當(dāng)前全國(guó)范圍內(nèi)的生育刺激政策正在加速落地。政策從預(yù)期到細(xì)化落地，中央財(cái)政發(fā)力釋放重大信號(hào)，有望帶動(dòng)地方加速跟進(jìn)，多措并舉托底消費(fèi)信心，疊加新生人口回升催化母嬰需求，看好嬰幼兒奶粉板塊需求改善。